转贴留档好文学习：交易和生活

交易和生活
		来源: FreeTrader 于 09-12-04 22:55:49 [档案] [博客] [旧帖] [转至博客] [给我悄悄话]

交易和生活 对于非职业交易者，更多的人在意的可能是混迹于市场江湖，当别人谈论股票时，自己也可入围品头论足一番；这些人不在乎是否赚钱，也不在乎赔赚多少。纯粹是市场江湖上的混混，反正不靠交易吃饭，就当买个长期彩票，中了烧高香，不中也无伤大雅。朝九晚五的中产白领，并未受任何影响。 对于职业者要回答的首要问题就是，在股市中赚谁的钱？首先，赚不到股市的钱，因为没有人能打败市场。其次，主力资金的钱很难赚，因为信息和实力太不对称，小散和小专业资金根本就不是对手。永远不要和聪明钱竞争。所以剩下唯一的选择，就是赚傻钱的钱。这好比围猎，如果神智清醒，必须等老虎狮子猛兽扑到猎物才有机会。所以要想长期都赚钱，等待是最好的武器。等待什么？等待傻钱。 股市不是想象中的简单，而是血与火的考验。交易理论指导实践是对的，但主要从实践中找，而不是从书上找或指望别人教。看书能学点东西，特别是成长阶段，但有些经验后，看书并不能得到太多。寻找属于自己的交易理论本来是很有意义的事，但到了大多数人手里就成了好吃懒做，不劳而获。更有甚者，成了骗子。这是个通过不断赢亏获知事物的过程，偷懒不得。在这个过程中的不同阶段，交易者会处于不同的层次；在不同的层次，对股市的态度和对赢亏的态度都会有不同的感受。所以从认知角度来说，在找理论的行动之前，个人有必要先修为一下。 输赢是交易总要发生的，但交易事件发生时需要能感觉一些兴奋。如果无所谓，那说明交易者根本就不适合交易。但也不能过度，特别是对不好的交易结果，那样会走向沮丧、消极和不自信。也就是说，交易者要热爱交易，乐于接受所有结果。 初学者认为股市可测。一段时间后，典型是几年后，交易者认为不可测。到了准成功阶段，交易者认为股市部分可测。老手的失败在于他们经历了过去的市场，但他们自以为得到了真谛而不持续学习，然后惨败在运用先前经验于后来不同的市场。所以，要不停地总结学习。从书本或其他人学习时，看不懂有两种情况，一种要交易者不悟道，或者是偷懒；另一种是交易者所处层次不够。处于健康学习心态的交易者知道市场总有可学习之处，其最大的优势是认为市场是不停变化的。成功的交易者不能满足于三瓜俩枣的蝇头小利，因为你在赚，别人上班也在赚，这有一个相对优势比较的过程。如果交易者处于劣势，社会的资源终究还是属于别人的。交易者得发挥出交易行业的优势。 交易是要赢得自由。交易的成功，首先带来了财务自由。与其他人相比，财务自由只是赢得了时间。工薪白领和绝大多数的中小企业主，并不缺少钱财，也都有车有房。然而，有车就能想去哪里就去哪里？不行，因为要上班。由于季节气候，每年能出去玩的时光也就几个月。路途远的地方，也不行，因为时间不够。至于有房，对于自由的人，对于到处随时随心可去的人，房子又有多大的意义呢？所以，他们没有真正的自由。 除了财务自由，交易还为了什么？其实，关键是要懂生活，还要有心情。从生活大层面来说，交易只不过提供了生活的物质收入来源。然而，更深层面，选择了交易，就意味着选择了不一样的人生，或者更直观地说，选择了与众不同的人生：首先，拥有完全的自由；其次，拥有绝对的安全感和满足感。这才是理想生活！整天旅游，整天晒太阳，整天海边蓝天白云，整天享受美食，整天思考和感谢生命，这才是真正的生活！相对于传统，这种职业，不叫无业，而叫自由职业。需要天分和勇气才可战胜传统！成功的交易者，不需要证明自己。因为，绽放自我的花儿，芳香足吸引蜂蝶流连。钱哪能和灵魂相比，哪能和心灵相比，哪能和随心所欲的个人自由翱翔相比？ 交易必须是专业的。交易需要专注，很难想象上班能做好交易。天天忙忙碌碌不过是为了生存，出了差错，连命都是问题。忙，忙里，忙外，瞎忙，白忙，可怜白发生。忙碌导致交易失败时，也就有了很好的借口进行自我安慰。交易要有自我，这样才能有独立的判断和自己负责的态度。投资和交易是钱在工作，人瞎忙有用吗？ 思想才是真正的财富。无论从思想上还是从行动上，交易都不是奴工。如果总跳不出对对错错的漩涡，本来咫尺之遥的飞跃距离，却令交易者无法自拔。从这个角度来讲，痛苦大多是自找的。股票并不难做，难的是聪明人，特别是自以为聪明的人，想以动制动，两面通吃。然而，若不能同步，就两面挨打，这是大多数人的不幸结果。 悟性是做股票所必要的一种素质。悟性需要哲学演绎推理能力，是根本，而盈利只是皮毛的东西。许多人之所以不能持续稳定地交易盈利并积累盈利，主要是仅停留在一般性的技术和方法上，却没有利用和提高交易艺术所必须的悟性。觉悟体现了悟性，但不过是后知后觉的表现。在觉悟的基础上要培养直觉。正确的直觉是经验和悟性一起对市场的综合确定判读和反映，带有先知先觉的韵味，是领先的觉悟，是有时间超前的感觉。很多人，不愿意改变习惯去培养直觉，或者要么误认为是觉悟，要么误认为是感觉。 培养直觉，必须孤独寂寞。这种感觉好比聆听另外一个星际的声音。自由和寂寞是一个事物的两个方面。孤独能感受超脱自我。交易的输赢都是稀松无奇之正常事，总不能老赢吧？成功的交易者必须独立坚强。许多人遇到挫折，总喜欢被温暖。这样反而坏事，因为白挫折了，对挫折所必须进行的反思就没有了，或者至少不深刻了，这就就阻碍了进步。况且，没有人能靠别人言语的温暖过活，每个人归根结底都要自己处理自己的事情。既然只有极少数交易者能成功，独立、坚强、孤独也就是交易者必备的素质。当然，孤独也不全然是超脱自我，也是有快乐的成分的。就像高价股缩量横盘那样，高处不胜寒时杂音小，正是成功、快乐，与众不同之时。 交易也并不是简单枯燥的重复劳动。况且，人是不能做枯燥的重复劳动的，重复劳动应该交给机器。除了账面本身，交易在于把握和改进原则，研究原则是令人愉快的事。就像美食永不枯燥，而制造美食对很多人来讲是枯燥的重复劳动一样。 天下的钱是赚不完的。交易不能功利心太重。要学会淡忘和忘却。有些交易者要求永远正确，连正常必有的回档过后再创新高都不能忍耐。怎样去理解这类行为？贪婪可能只是表面现象，真正的原因可能是，失败后已经害怕了，已经没有了自信去面对市场！ 所以，要有耐心沉住气观望等待，去捕捉属于自己的机会。耐心等待也就意味着以下几个方面： 1.要有时间，而且是心态轻松的空余时间。心态不能坏。 2.注意消息、触发式事件和Timing。尤其要注意不能只关心内容，还要关心长时间的变化过程，这很重要，这样做交易思维才会散发光芒。 3.寻找理想股票，找到好股和差股并不难。一段时间的热门股也就那么几只，但要寻找交易量很少的成长股不易，看不懂就不要碰。 4.买点很简单，就是成本。平时尽量不要交易，除非成本机会来临。宁可错过，也不要过错，这符合最高原则：保本。 5，何时卖出？短期5-10%，中期20-50%，如果长期的大行情，翻倍是必然的。知道这些就心中有数了。 选股和操作原则： 1.看不清所有的走势，所以只看清属于自己的走势。 2.看不清所有的股票，所以只做自己能懂的股票。 3.天下的钱不可能全归我所有，所以只赚属于自己的，哪怕只有一小份。 多看多听少动。不可能看清所有走势，只能看清部分走势。所以，必须要在确定走势下勇于参与，建立盈利部位。这才是生存之道。系统和纪律只是一般意义上的，盈利，盈利，再盈利，必要时敢于出手。 要把握趋势，看图识字是必须的，也是基本的。有时会遇到盲区，也就是趋势与判断相反（或者根本无从判断）。对盲区的最好处理办法是无论对错别乱动，耐心等待趋势明朗。经验告诉我们，能够在趋势中途感觉错误的，看准后补回损失并不难。这种损失通常指犯大错误。补回损失后，不要急于攻击，应降低仓位或者干脆休息休息。交易艺术里最大的安全边际能力就是,错了照样能赚钱或至少不亏，这样才能自我持续。 市场大趋势必须要有指数的相互验证，在美股里，特别是有期指对应的NDX和SPX要能相互验证。对于真正意义上的熊市，有大裁员和失业率居高不下，与普通人普通生活密切相关的日常零售和普通消费萎缩，才是可信的。一旦进入熊市，没有大幅下跌和大成交量的市场大恐慌出现，是不可能到底的。真正熊市到底后如果是V型反转，或者在底部整理时间不很长，或者从最底部拉升一大段后才横盘整理，那么，上一波的猛烈下跌导致许多人心有余悸，只有眼睁睁看着市场上扬而不敢而不会及时做多入场。连续不断的对市场做空的尝试，会增加市场上涨的幅度和时间。 如果不管消息好坏都在涨，则说明是在牛市，并且在主升浪中。这时，如果不敢在高位加仓，就意味着追求的不是雄鹰的胸襟，同时对股票的运动规律还不了解。高位加仓是一种专业素质，因为股价越高，市场噪音越小，外行追捧越甚。人人皆玩得起的股票偶尔才会是好股，真的好股通常不是人人能玩得起的。稍微仔细想一想，这个道理应该很浅显。 学习市场和交易，就像交朋友，是需要时间的。所以，急不得，欲速则不达。 一般来说，经历暴仓，甚至几次暴仓，才能真正知道资金管理的重要性，才能消除贪心自如轻仓和空仓，才能耐心等待，才能轻松调整仓位，才能在账面上有利润时克服贪婪，才能在账面上有损失时不再恐惧，才能知道战略性和战术性分批建仓，以及建仓时分仓位大小和分入仓价位。 就像真正的伤害是无法理解别人，对市场和交易最大的伤害是不理解市场和交易。反过来，这种不理解就会伤害到交易者本人，到一定程度，交易者会与市场和交易形同陌路，并满怀怨恨、忿怒和恐惧。 学习市场和交易是煎熬、痛苦、等待、感悟、心灵被折磨并最终升华的历程。