中国出境的30亿美元巨款究竟是谁的?

中国出境的30亿美元巨款究竟是谁的?

2002年12月9日，国际清算银行发布长达105页用于评估5月至9月的例行报告，第29页有这样一句话：「需特别注意的是，中资银行(一家或数家)转移了30多亿美元的资金到它们位于加勒比海地区的分支机构。」 对此，包括中国银行在内的中资银行一开始未给予说法。多方的沈默，加上「转移巨额资金」及「加勒比海避税天堂」两组关键词汇，令国际银行界浮想连翩。

20亿美元没人认

在各方不断猜测下，中国银行只能解释：中银香港在上市前，将账面值114.01亿港元的不良资産出售给中国银行开曼分行，作爲对价，中国银行总行将80多亿港元汇给开曼分行，再由开曼分行汇给中银香港，2002年7月25日，中银香港成功上市，全球招股约24.5亿股，集资总额达205.88亿港元，爲香港历史上最大宗招股活动。而通过开曼处理不良资産，是上市过程中重要的步骤。

国际清算银行提到的转移资金的数目是30多亿美元，而中国银行只承认转移

了80多亿港元，约10亿美元。那么，谁转移了剩下的20亿美元，用途是什么?

　　

　　国际清算银行总部位于瑞士，是服务各国中央银行的银行，各国中央银

行会定期向其报送有关资料，国际清算银行的资料，是对各国中央银行报送

的资料进行加总后的结果，他们坚称「我们相信资料是准确的，虽然我们通

常不会掌握每一笔具体交易的明细。当我们注意到有不寻常的动向时，我们

会向有关的中央银行查询。」既然资料是准确的，那么其余20多亿美元到底

是谁的呢?

　　

　　假说站不住脚

对于巨资转移，中国业界人士绞尽脑汁拿出了两个说法：

第一、降低不良资産率说。如此看来，降低不良资産应是更可能的目标。截

至2001年12月末，中国四大国有商业银行的不良贷款率爲25.4%。中国人民银

行的要求是，四大行必须在2005年之前将其平均不良资産率降至15%，每年下

降3%～5%。一位「专家」指出，中资银行可能会让其在加勒比海地区的机构

来收购总行的不良资産，帮助其尽快降低不良资産率，加快改革进程。不

过，中资银行在加勒比海地区的机构的资産负债情况也要并入总行，这麽做

对于整个中国银行来说没有任何意义。

第二、海外高回报投资说。即以在海外投资高收益美元基金的方式来弥补不

良资産的亏损。根据北大锺伟先生的研究，中国现在全部国家债务，包括外

债、国债、债转股的坏账、社会保障基金缺口、银行的坏账、股市的坏账、

还有基层政府的财政赤字，加起来是12.8万亿元，相当于中国每年GDP的

140%。中国近几年的GDP大约是10万亿左右。全部国家资産的总价值也就是9

万亿元。中国现在的资産负债表实际上已经是资不抵债了，还能拿出这麽多

的钱来海外投资就让人奇怪，况且投资收益对整个银行的亏损来说不过是杯

水车薪。

国内资金外逃？

既然前两个说法站不住脚，那最后的说法是最不招人喜欢的：资金外逃。中

国目前的资金外逃问题极其严重，利用假贸易结算、假投资等种种手段混在

正常的外汇支出专案中，很难察觉，但根据国家外汇管理局每年公布的「国

际收支平衡表」还是可以推算出从1990年到2000年，中国的资本外逃最低估

算额总计达到880亿美元左右。

中资银行在加勒比海地区营业的银行分支机构只有两家，而且都是在开曼群

岛，都是B类牌照，即只允许爲非居民提供服务：一是1981年设立的中国银行

开曼分行，牌照号是82012；另一是工银亚洲开曼分行，牌照号是94051。由

于工银亚洲只是工商银行设在香港的子公司，严格来讲不能算中资银行。另

外加勒比海地区还有一些中资银行完全控股的非银行机构，同样也可以让资

金流动。

「这是第一次出现这样的情况。」一位国际清算银行的高级经济学家称，

「但是中间的原因我们不清楚。我们曾经去加勒比海地区的中央银行问，但

是对方不愿回答。对于其中的原因，有一些猜测，但猜测毕竟不能算是事

实。可能只有中国国内的银行自己知道。」

以上机构对于880亿美元的资金外逃不可能完全没有关系。这麽多年来，大家

能以「愚公移山」的精神，化整爲零地运出大笔资金而没被发现，爲什麽在

「...」胜利召开之前却忍不住挪出这麽大的一笔钱来，还让海外同行给发现

了，心急什麽呢？这麽大的资金移动，外汇管理局也不会不知道，爲什麽不

出声呢？在维护谁呢？

这些钱是谁的，大家应该明白了吧。